Tiscali S.p.A. fu fondata da Renato Soru, presidente e amministratore delegato, nel gennaio del 1998 a seguito della liberalizzazione del mercato delle telecomunicazioni in Italia. Con sede a Cagliari, Tiscali e' nata come operatore telefonico e Internet Service Provider regionale, espandendo le sue attività su tutto il territorio nazionale e differenziandosi immediatamente per convenienza e semplicità dell'offerta al pubblico.
Nel marzo del 1999 Tiscali lancia il primo servizio di accesso gratuito a Internet in Italia imponendo un significativo slancio allo sviluppo dell'intero mercato Internet e connotandosi come indiscusso first mover.
A seguito della quotazione sul listino del Nuovo Mercato Italiano avvenuto nell'ottobre 1999, Tiscali ha avviato il processo di espansione che ha consentito alla societa' di diventare leader di mercato in Europa, attraverso l'acquisizione di alcune delle maggiori societa' Internet Europee, tra cui World Online, ISP olandese caratterizzato da una diffusa presenza nel Continente Europeo e di Liberty Surf, ISP leader in Francia.
La perfetta integrazione del modello di business nella fornitura dei servizi d' accesso, servizi media e servizi B2B, insieme a un efficiente processo decisionale hanno consentito a Tiscali di trasformarsi nella maggiore Internet Communication Company caratterizzandosi come unica societa' pan Europea nel mercato Internet. A Settembre 2001 Tiscali conta su una base utenti attivi pari a 7.3 milioni, che hanno prodotto nel 4Q 2001 un traffico Internet pari a 10.4 miliardi di minuti affermandosi inoltre come la prima web property Europea con 14.7 milioni di visitatori unici al proprio portale.